| Περίληψη : | Οι σχετικά πρόσφατες οδηγίες που εισηγήθηκε η Επιτροπή της Βασιλείας και οι εξελίξεις που αυτές αναμένεται να επιφέρουν στο παγκόσμιο τραπεζικό βρίσκονται στο επίκεντρο των συζητήσεων τόσο των διοικήσεων των τραπεζικών ιδρυμάτων, όσο και της διεθνούς βιβλιογραφίας των τελευταίων ετών. Υπάρχουν αρκετές και σοβαρές ενστάσεις που αφορούν τη χρησιμότητα αυτών των αλλαγών και τυχόν ανεπιθύμητες συνέπειες στον τραπεζικό κλάδο. Ζητούμενο της εργασίας αυής είναι να εξετάσουμε κατά πόσο αυτές οι αντιρρήσεις είναι βάσιμες και ποιό το μέγεθος των επιδράσεων στο παγκόσμιο τραπεζικό σύστημα. Τα πρότυπα της Βασιλείας ΙΙΙ αποτελούν μία σειρά μέτρων σχεδιασμένων να βελτιώσουν την εποπτεία των τραπεζών παγκοσμίως. Η κρίση του 2007 έμελλε να αποτελέσει την αφορμή σαρωτικών μετατροπών, οι οποίες καταδεικνύουν την αλλαγή φιλοσοφίας και κατεύθυνσης από την Επιτροπή της Βασιλείας. Η κρίση αυτή κατέδειξε τα κενά και τις ανορθογραφίες της Βασιλείας ΙΙ, υποχρεώνοντας τις αρμόδιες αρχές σε μία πλήρη μεταστροφή. Η υπέρμετρη πιστωτική επέκταση, η υπερδιόγκωση και κατάρρευση της στεγαστικής αγοράς των Η.Π.Α., τα ενυπόθηκα δάνεια υψηλού κινδύνου, οι επικίνδυνες πρακτικές δανεισμού και τιτλοποίησης απαιτήσεων των τραπεζών αποτελούν μόνο μερικά από τα θέματα που κλήθηκε η Επιτροπή να επιλύσει, δείχνοντας παρόλα αυτά γρήγορα αντανακλαστικά στα γεγονότα. Βέβαια, το μέγεθος του προβλήματος δεν άφηνε πολλά περιθώρια δεύτερων σκέψεων. Η Βασιλεία ΙΙΙ έρχεται να φέρει σημαντικές μεταβολές συγκριτικά με το εποπτικό πλαίσιο των δύο προηγούμενων συμφώνων της Βασιλείας Ι και ΙΙ. Εν συντομία, τα καινούρια πρότυπα της Βασιλείας προχωρούν σε επανακαθορισμό των ελάχιστων κεφαλαιακών απαιτήσεων έχοντας ως βασική επιδίωξη την ενίσχυση της δυνατότητας απορρόφησης ζημιών από το τραπεζικό σύστημα. Έχουμε την εισαγωγή δύο καινούριων κεφαλαιακών αποθεμάτων. Το κεφαλαιακό απόθεμα διατήρησης ασφαλείας, το οποίο χρησιμοποιείται ως μαξιλάρι απορρόφησης κραδασμών σε περιόδους εμφάνισης μακροοικονομικών σοκ και το αντικυκλικό κεφαλαιακό απόθεμα το οποίο είναι προαιρετικό. Για πρώτη φορά αντιμετωπίζεται ο κίνδυνος ρευστότητας μέσω των δεικτών Liquidity Coverage Ratio και Net Stable Funding Ratio. Οι τράπεζες υποχρεούνται, επίσης, να ικανοποιούν ένα καινούριο δείκτη μόχλευσης. Τέλος, για τον πιστωτικό κίνδυνο αντισυμβαλλομένου απαιτείται η διακράτηση κεφαλαίου που ισοδυναμεί με την προσαρμογή της πιστωτικής αξίας του αντισυμβαλλομένου. Όπως είπαμε, βασικό μέλημα της εργασίας είναι οι επιπτώσεις στο παγκόσμιο τραπεζικό σύστημα, και ιδιαίτερα στη σταθερότητα και στην αποτελεσματικότητα. Αυτά αναλύονται λεπτομερώς στο τρίτο κεφάλαιο, μελετώντας τα σημαντικότερα ζητήματα που έχουν ανακύψει από το νέο ρυθμιστικό πλαίσιο. Ζητήματα που έχουν να κάνουν με τη διαχείριση του χαρτοφυλακίου συναλλαγών και τραπεζικού χαρτοφυλακίου, το συστημικό κίνδυνο που είχε σημαντικό μερίδιο στην εκδήλωση της κρίσης του 2007. Τέλος, θα ασχοληθούμε με την κερδοφορία των τραπεζών, πως αυτή θα επηρεαστεί, τα κόστη των τραπεζών και ο αντίκτυπός τους στα επιτόκια και τις πιστώσεις.
|
|---|
Copyright © 2013 Βιβλιοθήκη Ο.Π.Α. Με την επιφύλαξη παντός δικαιώματος.